Proxy-Anfragen

Eine Proxy-Aufforderung enthält Materialien über die emittierende Stelle, die Anleger benötigen, um fundierte Entscheidungen über die Stimmen der Aktionäre zu treffen. Diese Emission ist für börsennotierte Unternehmen erforderlich. Voraussetzung für jedes börsennotierte Unternehmen ist die Durchführung von mindestens einer Hauptversammlung pro Jahr. Möglicherweise sind zusätzliche Sitzungen erforderlich, wenn das Unternehmen die Zustimmung der Aktionäre zu zusätzlichen Punkten benötigt, z. B. eine Änderung der Satzung oder eine Erhöhung der Anzahl der Direktoren. Die Umstände dieser Sitzungen unterliegen den Gesetzen des Staates, in dem eine Gesellschaft eingetragen ist. Das staatliche Recht kann beispielsweise vorschreiben, dass Sitzungen innerhalb einer bestimmten Anzahl von Tagen nach Ende des Geschäftsjahres durchgeführt werden.

Die Proxy-Aufforderung

Bevor eine Hauptversammlung abgehalten wird, muss die Gesellschaft ihren stimmberechtigten Aktionären eine Vollmacht erteilen. Diese Aufforderung enthält Informationen über das Unternehmen und enthält alle Punkte, für die eine Aktionärsabstimmung erforderlich ist. Der genaue Inhalt des Vollmachtsdokuments ist in Regel 14a-3 der Securities and Exchange Commission (SEC) geregelt. Die Regel definiert eine Reihe von Informationstypen, die in die Aufforderung aufgenommen werden sollen, darunter:

  • Informationen darüber, wo und wann das Meeting stattfinden wird
  • Das Datum, bis zu dem die Aktionäre ihre Vorschläge zur Aufnahme in die Aufforderung einreichen müssen
  • Die Methode zum Widerrufen von Proxys, falls zulässig
  • Beurteilungsrechte für Andersdenkende
  • Alle Interessen, die die Direktoren und leitenden Angestellten des Unternehmens an den Punkten haben, über die abgestimmt wird
  • Eine Zusammenfassung der ausstehenden stimmberechtigten Wertpapiere und deren Eigentümer
  • Das Datum der Aufzeichnung, anhand dessen bestimmt wird, welche Aktionäre abstimmen können
  • Jede Beziehung, die Direktoren zum Unternehmen haben können
  • Die Entschädigung an leitende Angestellte und Direktoren
  • Die Beträge, die an die Wirtschaftsprüfer des Unternehmens für die Prüfung und andere Dienstleistungen gezahlt wurden
  • Eine Beschreibung aller Leistungen, Boni, Renten oder ähnlichen Pläne, über die abgestimmt werden soll
  • Eine Beschreibung aller Wertpapiere, deren Ausgabe genehmigt werden soll
  • Eine Beschreibung aller Immobilien, die das Unternehmen veräußern oder erwerben möchte
  • Eine Beschreibung aller vorgeschlagenen Änderungen der Satzung des Unternehmens
  • Der Jahresbericht oder das Formular 10-K (wenn die Aufforderung für die Jahresversammlung bestimmt ist)

Alle vorstehenden Informationen werden den Aktionären zusammen mit einer Vollmachtskarte ausgestellt. Die Karte wird von den Aktionären verwendet, um für oder gegen Unternehmensvorschläge zu stimmen oder sich dieser zu enthalten.

SEC-Genehmigung des Stimmrechtsvertreters

Wenn die Aufforderung die Abstimmung über andere Themen als die Wahl von Direktoren oder die Genehmigung von Abschlussprüfern umfasst, muss sie zuerst von der SEC genehmigt werden. Wenn die SEC nicht innerhalb von 10 Tagen antwortet, dass sie beabsichtigt, zu der Aufforderung Stellung zu nehmen, kann das Unternehmen sie an die Aktionäre ausgeben. Andernfalls hat die SEC 30 Tage Zeit, um Kommentare abzugeben.

Anwendbare Proxy-Daten

Ein wesentlicher Bestandteil der Proxy-Aufforderung ist eine Reihe von Daten, die:

  • Aufnahmedatum . Das Datum, an dem die Gesellschaft feststellt, welche Aktionäre auf der Hauptversammlung stimmberechtigt sind. Es ist normalerweise nicht mehr als 60 Tage vor dem Datum des Treffens.
  • Versanddatum . Das Datum, an dem die Proxy-Materialien versandt werden sollen.
  • Sitzungstermin . Datum der Hauptversammlung. Dies ist normalerweise gesetzlich begrenzt und muss mindestens 10 Tage nach dem Versanddatum liegen. Das Intervall ist in der Regel einige Wochen länger, damit die Aktionäre Zeit haben, ihre Vollmachtskarten einzureichen.

Stimmen Sie ab

Abgeschlossene Proxy-Karten werden normalerweise von der Umlagerungsstelle eines Unternehmens gezählt, obwohl andere Parteien oder das Unternehmen selbst dies tun können. Die Umlagerungsstelle ist eine gute Wahl, da dieses Unternehmen über Verfahren zum Aufzeichnen und Zusammenfassen der Informationen auf Proxy-Karten verfügt. Diese Informationen werden dann zusammengefasst und auf der Hauptversammlung vorgestellt. Die Zusammenfassung ist auch im Sitzungsprotokoll enthalten.

Ähnlicher Artikel