Steuerschild
Ein Steuerschild ist die absichtliche Verwendung steuerpflichtiger Ausgaben zum Ausgleich steuerpflichtiger Einkünfte. Mit einem Steuerschild soll eine Steuerschuld aufgeschoben oder beseitigt werden. Dies kann den effektiven Steuersatz eines Unternehmens oder einer Einzelperson senken, was besonders wichtig ist, wenn das gemeldete Einkommen recht hoch ist. Beispiele für steuerpflichtige Ausgaben, die als Steuerschild verwendet werden, sind:
Auszahlung von Mitteln für gemeinnützige Beiträge, um die Beiträge als steuerpflichtigen Aufwand abzurechnen
Entstehen von Schulden, um den damit verbundenen Zinsaufwand als steuerpflichtigen Aufwand abzurechnen
Anfallende medizinische Kosten, um die Zahlungen als steuerpflichtige Kosten abzurechnen
Erwerb von Anlagevermögen, um beschleunigte Abschreibungen (bei immateriellen Vermögenswerten) als steuerpflichtigen Aufwand zu berechnen
Der Wert eines Steuerschilds wird berechnet als der Betrag des steuerpflichtigen Aufwands multipliziert mit dem Steuersatz. Wenn der Steuersatz 21% beträgt und das Unternehmen einen Zinsaufwand von 1.000 USD hat, beträgt der Steuerschildwert des Zinsaufwands 210 USD.
Die Steuerschildstrategie kann verwendet werden, um den Wert eines Unternehmens zu steigern, da sie die Steuerschuld verringert, die andernfalls den Wert des Vermögens des Unternehmens verringern würde. Die Auswirkungen des Steuerschilds sollten in allen Cashflow-Analysen berücksichtigt werden, da die Höhe des in Steuern gezahlten Bargeldes beeinflusst wird.
Steuerschildstrategien sind sowohl für geschäftliche als auch für individuelle Steuererklärungen verfügbar. Das klassische Beispiel für eine Steuerschildstrategie für eine Person ist der Erwerb eines Eigenheims mit einer Hypothek. Der mit der Hypothek verbundene Zinsaufwand ist steuerlich absetzbar und wird dann mit dem steuerpflichtigen Einkommen der Person verrechnet, was zu einer erheblichen Verringerung ihrer Steuerschuld führt.
